سوق حقوق الكربون الدولي (International Carbon Market) كان يُعتبر دائمًا قناة مهمة لتدفق الأموال من الدول المتقدمة إلى الدول النامية. ولكن في السنوات القليلة الماضية، ظهرت مشاكل متعددة مثل الاحتيال في الطاقة الخضراء، وتضخيم بيانات حقوق الكربون، وعدم صحة النتائج، مما أدى إلى انخفاض ثقة السوق بشكل كبير. في هذا السياق، تخطط جي بي مورغان (JP Morgan) للاستفادة من منصة البلوكتشين التابعة لها كينيكسي، لإطلاق مشروع تجريبي لـ "ترميز الأصول" مع هيئات تسجيل حقوق الكربون، لتسجيل حقوق الكربون وإدارة العملية التجارية بالكامل على السلسلة، وزيادة شفافية السوق.
البدء في ترميز الأصول لحقوق الكربون، لجعل عملية التداول أكثر شفافية
وفقًا للتقارير، ستتعاون منصة البلوكتشين التابعة لمؤسسة جي بي مورغان كينيكسيس مع ثلاث مؤسسات التالية، لبدء اختبار ترميز الأصول للكربون:
رؤى السلع العالمية S&P
EcoRegistry
سجل الكربون الدولي
تتمتع هذه الشركات الثلاث حاليًا بأنظمة مسؤولة عن تسجيل وإدارة حقوق الكربون، والهدف من هذه الشراكة هو ترميز حقوق الكربون الموجودة في نظام التسجيل الحالي، واختبار ما إذا كان يمكن تتبع العملية الكاملة من "إصدار حقوق الكربون إلى الإتلاف" بسلاسة على البلوكتشين.
ثلاث فوضى تحتاج إلى إصلاح عاجل
سوق حقوق الكربون كان في الأصل يهدف إلى السماح بتدفق الأموال من الدول المتقدمة إلى الدول النامية، كقناة مهمة للاستثمار في مشاريع خفض الكربون، وبالتالي تحقيق هدفين مزدوجين هما تقليل الكربون وتداول الأموال على مستوى العالم. ولكن مع ظهور سلسلة من فضائح الطاقة الخضراء، وتضخيم الأداء، وعدم الشفافية في المعلومات، فإن قاعدة الثقة في هذا النظام تتفكك تدريجياً.
تكرار مشكلة ضخ المياه، حقوق الكربون لم تخفض الانبعاثات أساساً
تم اكتشاف أن العديد من المشاريع تبالغ في نتائج تقليل الكربون، بل إن بعضها زوّر البيانات. مثل:
محطات توليد الطاقة بالفحم في الصين تُزيف: أشار تحقيق وزارة البيئة والإيكولوجيا الصينية لعام 2022 إلى أن بعض محطات الطاقة تستخدم عمدًا عينات فحم ذات معامل انبعاثات كربونية منخفضة، لتزوير تقارير انبعاثات الكربون.
تسلا تقدر بيانات تقليل الانبعاثات بشكل مبالغ فيه: على الرغم من أن الحكومة تدعي تقليل 20 مليون طن من ثاني أكسيد الكربون في عام 2023، فإن شركة إدارة البصمة الكربونية جرينلي تعتقد أن الرقم الفعلي قد يكون فقط بين 10.2 و 14.4 مليون طن، مما يعني أن الكمية المقللة من الانبعاثات مبالغ فيها بنسبة تتراوح بين 28% و 49%.
لا توجد معايير موحدة، جودة حقوق الكربون متفاوتة
تفتقر سوق الكربون إلى معايير إصدار موحدة عالمياً وتنظيم قوي، مما أدى إلى الشكوك حول جودة العديد من حقوق الكربون:
تزوير حقوق الكربون في الغابات VCS: أشار تحقيق أجرته صحيفة "الغارديان" البريطانية إلى أن ما يقرب من 90٪ من حقوق الكربون المعتمدة من VCS مزورة، بسبب نقص التحقق الميداني، مما يثير الشكوك حول فعالية هذه الحقوق.
نقص الإضافية في حقوق الكربون الأسترالية: أشار الباحثون من الجامعة الوطنية الأسترالية إلى أن ما يصل إلى 80% من حقوق الكربون لم تحقق فعليًا فوائد إضافية في تقليل الكربون.
الصندوق الأسود للمعلومات غير شفاف، المستثمرون يخشون شراء تخفيضات مزيفة
عملية تداول حقوق الكربون تفتقر إلى الشفافية، مما يجعل من الصعب على المشترين التأكد مما إذا كان المشروع يقلل فعلاً من الكربون، مما يجعل الشركات عرضة للانتقادات "بالغسل الأخضر"، مما يؤثر سلبًا على ثقة السوق.
ألمانيا تكشف عن تزوير مشاريع صينية: أشارت الوكالة البيئية الألمانية إلى أن هناك 45 مشروع تخفيض انبعاثات في الصين يشتبه في تزويرها، مما ينطوي على 6 ملايين طن من شهادات انبعاث الكربون، بقيمة سوقية تقريبية تبلغ 1.84 مليار دولار.
تم إلغاء نسبة عالية من حقوق الكربون: وفقًا للمعلومات، بحلول نهاية عام 2024، أصدرت أكبر 12 جهة تسجيل في العالم ما مجموعه 305 مليون طن من حقوق الكربون، منها تم إلغاء 180 مليون طن، ولا تزال هناك مخاوف بشأن الجودة.
تسبب الأسباب الثلاثة المذكورة أعلاه في أن يكون لمؤشر الكربون تأثير محدود على الدول النامية، وقد يزيد أيضًا من الضغط البيئي المحلي. مع نضوج التقنيات الناشئة مثل المراقبة عبر الأقمار الصناعية وتحليل الذكاء الاصطناعي، تزداد متطلبات السوق بشأن طرق التحقق من حقوق الكربون، ولم يعد مقبولًا الاعتماد فقط على الإبلاغ الذاتي. الجميع يتطلع إلى التحقق من فعالية تقليل الكربون بطريقة فورية وموضوعية وبيانات، لإعادة بناء الثقة حقًا.
يجب على جيه بي مورجان أن تكون الخيار الأول للبنك الكربوني، ولا يزال يتعين تعزيز تطوير البنية التحتية
استثمرت JPMorgan في مشاريع حقوق الكربون في الماضي، كما قامت بشراء شهادات إزالة الكربون، والآن تتجه نحو تطبيقات التكنولوجيا، استعدادًا لتصبح الخيار الأول للبنوك الكربونية العالمية. ومع ذلك، أشارت JPMorgan في تقريرها الذي صدر في نفس اليوم إلى أن سوق حقوق الكربون، على الرغم من إمكانياته الكبيرة، إلا أن البنية التحتية للسوق والابتكار لم تتماشى مع ذلك، مما قد يزيد من عدم الثقة في السوق، مما يؤدي إلى مزيد من الانخفاض في الطلب.
يجب الانتباه إلى مخاطر ترميز الأصول لحقوق الكربون
حذرت جي بي مورغان أيضًا من أن ترميز حقوق الكربون لا يزال يحمل بعض المخاطر التي يجب الانتباه إليها. وأشاروا إلى أنه في الماضي، عندما قام بعض المروجين بترميز حقوق الكربون، أدى سوء الإدارة إلى إثارة الشكوك في "الموثوقية" في السوق، خاصةً:
خطر الحساب المكرر (Double-Counting): يتم استخدام نفس حق الكربون مرتين أو أكثر.
حقوق الكربون التي تم إلغاءها لا تزال تتداول.
إذا لم يتم حل هذه المشكلات بشكل جذري من خلال التكنولوجيا، فإنها ستؤدي بدلاً من ذلك إلى تدمير ثقة السوق.
تخطط شركة مورغان ستانلي كينيكسي لإطلاق تجربة "ترميز الأصول لحقوق الكربون"، لحل ثلاث مشكلات رئيسية في سوق الطاقة الخضراء، وظهرت لأول مرة في أخبار البلوكتشين ABMedia.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
تخطط شركة جي بي مورغان كينكسي لإطلاق تجربة «ترميز الأصول الخاصة بحقوق الكربون» لحل ثلاث مشاكل رئيسية في سوق الطاقة الخضراء.
سوق حقوق الكربون الدولي (International Carbon Market) كان يُعتبر دائمًا قناة مهمة لتدفق الأموال من الدول المتقدمة إلى الدول النامية. ولكن في السنوات القليلة الماضية، ظهرت مشاكل متعددة مثل الاحتيال في الطاقة الخضراء، وتضخيم بيانات حقوق الكربون، وعدم صحة النتائج، مما أدى إلى انخفاض ثقة السوق بشكل كبير. في هذا السياق، تخطط جي بي مورغان (JP Morgan) للاستفادة من منصة البلوكتشين التابعة لها كينيكسي، لإطلاق مشروع تجريبي لـ "ترميز الأصول" مع هيئات تسجيل حقوق الكربون، لتسجيل حقوق الكربون وإدارة العملية التجارية بالكامل على السلسلة، وزيادة شفافية السوق.
البدء في ترميز الأصول لحقوق الكربون، لجعل عملية التداول أكثر شفافية
وفقًا للتقارير، ستتعاون منصة البلوكتشين التابعة لمؤسسة جي بي مورغان كينيكسيس مع ثلاث مؤسسات التالية، لبدء اختبار ترميز الأصول للكربون:
رؤى السلع العالمية S&P
EcoRegistry
سجل الكربون الدولي
تتمتع هذه الشركات الثلاث حاليًا بأنظمة مسؤولة عن تسجيل وإدارة حقوق الكربون، والهدف من هذه الشراكة هو ترميز حقوق الكربون الموجودة في نظام التسجيل الحالي، واختبار ما إذا كان يمكن تتبع العملية الكاملة من "إصدار حقوق الكربون إلى الإتلاف" بسلاسة على البلوكتشين.
ثلاث فوضى تحتاج إلى إصلاح عاجل
سوق حقوق الكربون كان في الأصل يهدف إلى السماح بتدفق الأموال من الدول المتقدمة إلى الدول النامية، كقناة مهمة للاستثمار في مشاريع خفض الكربون، وبالتالي تحقيق هدفين مزدوجين هما تقليل الكربون وتداول الأموال على مستوى العالم. ولكن مع ظهور سلسلة من فضائح الطاقة الخضراء، وتضخيم الأداء، وعدم الشفافية في المعلومات، فإن قاعدة الثقة في هذا النظام تتفكك تدريجياً.
تكرار مشكلة ضخ المياه، حقوق الكربون لم تخفض الانبعاثات أساساً
تم اكتشاف أن العديد من المشاريع تبالغ في نتائج تقليل الكربون، بل إن بعضها زوّر البيانات. مثل:
محطات توليد الطاقة بالفحم في الصين تُزيف: أشار تحقيق وزارة البيئة والإيكولوجيا الصينية لعام 2022 إلى أن بعض محطات الطاقة تستخدم عمدًا عينات فحم ذات معامل انبعاثات كربونية منخفضة، لتزوير تقارير انبعاثات الكربون.
تسلا تقدر بيانات تقليل الانبعاثات بشكل مبالغ فيه: على الرغم من أن الحكومة تدعي تقليل 20 مليون طن من ثاني أكسيد الكربون في عام 2023، فإن شركة إدارة البصمة الكربونية جرينلي تعتقد أن الرقم الفعلي قد يكون فقط بين 10.2 و 14.4 مليون طن، مما يعني أن الكمية المقللة من الانبعاثات مبالغ فيها بنسبة تتراوح بين 28% و 49%.
لا توجد معايير موحدة، جودة حقوق الكربون متفاوتة
تفتقر سوق الكربون إلى معايير إصدار موحدة عالمياً وتنظيم قوي، مما أدى إلى الشكوك حول جودة العديد من حقوق الكربون:
تزوير حقوق الكربون في الغابات VCS: أشار تحقيق أجرته صحيفة "الغارديان" البريطانية إلى أن ما يقرب من 90٪ من حقوق الكربون المعتمدة من VCS مزورة، بسبب نقص التحقق الميداني، مما يثير الشكوك حول فعالية هذه الحقوق.
نقص الإضافية في حقوق الكربون الأسترالية: أشار الباحثون من الجامعة الوطنية الأسترالية إلى أن ما يصل إلى 80% من حقوق الكربون لم تحقق فعليًا فوائد إضافية في تقليل الكربون.
الصندوق الأسود للمعلومات غير شفاف، المستثمرون يخشون شراء تخفيضات مزيفة
عملية تداول حقوق الكربون تفتقر إلى الشفافية، مما يجعل من الصعب على المشترين التأكد مما إذا كان المشروع يقلل فعلاً من الكربون، مما يجعل الشركات عرضة للانتقادات "بالغسل الأخضر"، مما يؤثر سلبًا على ثقة السوق.
ألمانيا تكشف عن تزوير مشاريع صينية: أشارت الوكالة البيئية الألمانية إلى أن هناك 45 مشروع تخفيض انبعاثات في الصين يشتبه في تزويرها، مما ينطوي على 6 ملايين طن من شهادات انبعاث الكربون، بقيمة سوقية تقريبية تبلغ 1.84 مليار دولار.
تم إلغاء نسبة عالية من حقوق الكربون: وفقًا للمعلومات، بحلول نهاية عام 2024، أصدرت أكبر 12 جهة تسجيل في العالم ما مجموعه 305 مليون طن من حقوق الكربون، منها تم إلغاء 180 مليون طن، ولا تزال هناك مخاوف بشأن الجودة.
تسبب الأسباب الثلاثة المذكورة أعلاه في أن يكون لمؤشر الكربون تأثير محدود على الدول النامية، وقد يزيد أيضًا من الضغط البيئي المحلي. مع نضوج التقنيات الناشئة مثل المراقبة عبر الأقمار الصناعية وتحليل الذكاء الاصطناعي، تزداد متطلبات السوق بشأن طرق التحقق من حقوق الكربون، ولم يعد مقبولًا الاعتماد فقط على الإبلاغ الذاتي. الجميع يتطلع إلى التحقق من فعالية تقليل الكربون بطريقة فورية وموضوعية وبيانات، لإعادة بناء الثقة حقًا.
يجب على جيه بي مورجان أن تكون الخيار الأول للبنك الكربوني، ولا يزال يتعين تعزيز تطوير البنية التحتية
استثمرت JPMorgan في مشاريع حقوق الكربون في الماضي، كما قامت بشراء شهادات إزالة الكربون، والآن تتجه نحو تطبيقات التكنولوجيا، استعدادًا لتصبح الخيار الأول للبنوك الكربونية العالمية. ومع ذلك، أشارت JPMorgan في تقريرها الذي صدر في نفس اليوم إلى أن سوق حقوق الكربون، على الرغم من إمكانياته الكبيرة، إلا أن البنية التحتية للسوق والابتكار لم تتماشى مع ذلك، مما قد يزيد من عدم الثقة في السوق، مما يؤدي إلى مزيد من الانخفاض في الطلب.
يجب الانتباه إلى مخاطر ترميز الأصول لحقوق الكربون
حذرت جي بي مورغان أيضًا من أن ترميز حقوق الكربون لا يزال يحمل بعض المخاطر التي يجب الانتباه إليها. وأشاروا إلى أنه في الماضي، عندما قام بعض المروجين بترميز حقوق الكربون، أدى سوء الإدارة إلى إثارة الشكوك في "الموثوقية" في السوق، خاصةً:
خطر الحساب المكرر (Double-Counting): يتم استخدام نفس حق الكربون مرتين أو أكثر.
حقوق الكربون التي تم إلغاءها لا تزال تتداول.
إذا لم يتم حل هذه المشكلات بشكل جذري من خلال التكنولوجيا، فإنها ستؤدي بدلاً من ذلك إلى تدمير ثقة السوق.
تخطط شركة مورغان ستانلي كينيكسي لإطلاق تجربة "ترميز الأصول لحقوق الكربون"، لحل ثلاث مشكلات رئيسية في سوق الطاقة الخضراء، وظهرت لأول مرة في أخبار البلوكتشين ABMedia.